全球能源巨頭西門子能源近期披露的數(shù)據(jù)顯示，2025年前三季度，該公司燃氣服務業(yè)務新簽訂單182億歐元，同比增加42%；其中，第三季度燃氣輪機新簽訂單86臺，同比增長231%。由于訂單積壓嚴重，西門子能源等巨頭的交付周期延至5年到7年，設備價格也出現(xiàn)大幅上漲。同樣，通用電氣旗下GE Vernova（以下簡稱“GEV”）的新訂單交付排期也已延至2028年之后。

AI數(shù)據(jù)中心建設帶來大量用電需求，且對電力的可靠性、穩(wěn)定性提出較高要求。由于燃氣輪機發(fā)電具備電力輸出穩(wěn)定、發(fā)電資源要求低等特點，因此成為最優(yōu)的數(shù)據(jù)中心供電解決方案之一。

中國企業(yè)聯(lián)合會資委會委員、高級經(jīng)濟師董鵬對《證券日報》記者表示，本輪需求直接源于指數(shù)級增長的算力消耗，具有突發(fā)性和緊迫性，且技術耦合性更高。

在此背景下，擴充產(chǎn)能成為巨頭們的統(tǒng)一動作。例如，西門子能源在海南省的首個燃機總裝基地及服務中心已開工建設，計劃于2027年投運。GEV則上調(diào)燃機擴產(chǎn)目標，計劃將20GW年產(chǎn)能目標提前至2026年上半年完成，并預計2028年營業(yè)收入由450億美元上修至520億美元，2028年的產(chǎn)能目標也上調(diào)至24GW。

鹿客島科技創(chuàng)始人兼CEO盧克林對《證券日報》記者表示：“AI數(shù)據(jù)中心24小時滿載，對電量需求呈剛性指數(shù)級擴張。燃氣輪機成為‘隨時可并網(wǎng)的清潔基荷’。只要全球模型參數(shù)持續(xù)增長，功耗缺口就存在，行業(yè)景氣周期預計將持續(xù)至2030年。”

董鵬則判斷，此輪需求將呈現(xiàn)“階梯式持久”特征，未來至少十年內(nèi)保持強勁，中間可能因技術革新出現(xiàn)波動平臺期。

市場的旺盛需求，正沿著產(chǎn)業(yè)鏈快速傳導。

作為燃氣輪機鍛件核心供應商的貴州航宇科技發(fā)展股份有限公司，其“兩機”（航空發(fā)動機、燃氣輪機）業(yè)務訂單持續(xù)增長，公司公開表示，將“根據(jù)市場情況適時調(diào)整產(chǎn)品價格策略”。山東豪邁機械科技股份有限公司近日在與投資者交流時明確表示，公司燃氣輪機零部件業(yè)務訂單飽滿，生產(chǎn)線滿負荷運轉，主要客戶覆蓋國際巨頭及國內(nèi)主力廠商。

煙臺杰瑞石油服務集團股份有限公司不久前宣布，公司全資子公司與全球AI行業(yè)巨頭簽署超1億美元的發(fā)電機組銷售合同，成功挺進北美數(shù)據(jù)中心市場。申科滑動軸承股份有限公司近期宣布，擬在上海設立研發(fā)總部，并成立燃氣輪機業(yè)務全資子公司，向系統(tǒng)解決方案商升級。

廣聯(lián)航空工業(yè)股份有限公司方面表示，已具備整臺燃氣輪機機匣總成制造能力；湖南崇德科技股份有限公司的滑動軸承產(chǎn)品已覆蓋中小型到大型燃機；無錫派克新材料科技股份有限公司、湖南飛沃新能源科技股份有限公司等則為行業(yè)提供關鍵的環(huán)形鍛件、緊固件等精密部件。

中關村物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟副秘書長袁帥對《證券日報》記者表示：“訂單增長和價格上漲直接提升了相關企業(yè)的營收和利潤水平。隨著市場對零部件性能和質(zhì)量要求的提高，具備高端制造能力和技術優(yōu)勢的企業(yè)將獲得更多市場份額，在產(chǎn)業(yè)鏈中的地位和話語權也將提升。”